上周五新股“熱潮”忽遇“寒流”,，尾盤出現大跳水,，但19日上市的四只新股集體大漲，其中富春通信收報23.36元,，上漲46%,。新股看似精彩紛呈卻又險象環(huán)生。在炒新之風遭遇嚴打,、交易所對新股首日交易出臺新規(guī)之際,，到底是什么力量令新股首日走勢如此撲朔迷離？中國證券報記者近日獲得一份炒新團隊《新股操盤計劃書》,，其內容涵蓋新股的操作步驟和技巧,，從資金分配到交易筆數，從新股選擇到止損止盈,，無一不詳細,、周密,。新股操盤“不能說的秘密”得以首度曝光。
操盤“四重奏”
《計劃書》顯示,，新股操作有四大步驟,，包括大盤判斷、新股分析,、資金分配,、交易節(jié)奏。整個體系非常嚴謹,，《計劃書》甚至給出了各種情況下新股操盤的成功概率和止損要求,。
“一定要順勢而為，切不可逆市操作”是炒新的第一要點,�,！队媱潟分赋觯�2009年7月10日恢復新股上市以來,，中小板和創(chuàng)業(yè)板新股共有600多只,。分析結果顯示，順大盤趨勢的操作成功率超過80%,，其中兩個交易日獲利超過15%的比例占20%,，而逆大盤操作的成功率不超過20%，虧損超過10%的比例占20%以上,。
選擇新股操盤標的頗為講究,。《計劃書》指出,，首先要找到被市場廣泛認同的亮點,，市場永遠都是喜新厭舊的，要尋找在“夜空中熠熠生輝”的品種,。國家政策傾斜的新興產業(yè)最具吸引力,，其次是挖掘未來依然有交易價值的好股。
與股票投資的一般操作原則相比,，上述兩大要點的區(qū)別不大,，但《計劃書》對炒新資金的分配和交易計劃的制訂盡顯新股操盤特色。
《計劃書》將進場交易資金分為操盤資金（即通常說的主力資金）和跟盤資金,，前者主動,，后者相對被動�,！队媱潟分赋�,，目前上市新股大多有3000萬股左右的流通盤，主動操盤需控盤20%以上,，需要將600萬股分配給3個人操作,，每個人掌握30個以上的賬戶,，再加上20個機動賬戶。如果首日籌碼收集理想,，則讓中簽者充分換手,，再等時機拉升；如果收集不理想,，則采取壓盤手段,。
一些喜歡炒新股的投資者表示，在新股首日上市時,，最重要的指標之一就是換手率,，如果換手率足夠大，說明股性活躍,，市場參與熱情高，他們就會擇優(yōu)參與,。殊不知,，這可能是有計劃的主動控盤，通過資金分配制造出的“熱情”,。
被動跟盤必須遵循兩個原則,，一是“1%原則”，即買入股數不得超過上市流通盤的1%,，以不驚動主力和交易所為限,；二是“3:4:3比例分批買入原則”，即第一批買入計劃的30%,，第二批40%,，第三批30%。如果第一批進場后發(fā)現走勢與預期相反或感覺不對勁,，那么立刻停止第二批和第三批買入,，將可能的損失控制在第一批內。
交易“兩日游”
操作技巧是《計劃書》的另一大核心內容,�,！队媱潟穼募细們r到收盤的全過程進行了技術分解。在時間跨度上,，操作新股應當是“兩日交易”,。
對于新股的選擇，操盤者有一套特別的排序系統,，并重點標注“不要受券商"新股上市指導價"影響”,。首先，要應用黃金率動量交易技術作分析,，確定交易環(huán)境是否適合新股操作,。然后將同一天上市的新股排序,，按照“亮點”的閃耀程度排序ABCD，并給其打分,；按照紙面利好,、財務狀況排序ABCD，同樣給其計分,。綜合排序后,，將得分最高的確定為操作對象。
選出當日“最閃耀”的新股后,，接下來就要確定開盤后操作的范圍,。《計劃書》要求,，開盤上漲80%為瘋狂,，應回避；開盤上漲50%以上為過熱,，應放棄,；開盤上漲50%以內擇機確定操作范圍。如果按此策略嚴格執(zhí)行,，周五上市開盤價即超過50%的茂碩電源,、克明面業(yè)顯然不是炒新軍團的“獵物”，19日上市的新股則更符合炒新軍團的“口味”,。
《計劃書》要求,，在交易過程中，要著重捕捉不同時間,、不同區(qū)域的五筆交易：集合競價為第一筆,，9:30為第二筆，9:31之后為第三筆,，14:57為第四筆,，15:00為第五筆。重點捕捉第一筆,、第二筆和第三筆,。從19日漲幅最大的新股富春通信的分時成交明細看，早盤9:30的一筆17619手的大買單將股價推升至22.40元,，尾盤14:57出現了一筆11522手的大單將股價拉升至23.35元,，15:00的最后一筆9408手的成交將收盤價鎖定于23.36元。這幾筆交易均對股價形成了重要影響,。
會買的是“徒弟”,，會賣的才是“師傅”。《計劃書》對賣出做了嚴格規(guī)定：新股操盤的止損點位為首日開盤價,，跌破首日開盤價應止損賣出,。照此推測，如果炒新軍團參與了茂碩電源的操作,，如果是主動控盤,，由于開盤后不久股價就低于開盤價，炒新軍團勢必想盡辦法撤離,，尾盤的大幅跳水也驗證了這種思路,。同時，由于股價開盤漲幅超過50%,，炒新軍團不會選擇被動跟盤操作,。
對于止盈，《計劃書》要求,，新股上市次日如果繼續(xù)上漲,，則應收回本金，余下倉位為零成本,，既可賣出,，也可“飄”單至第三天，根據股價走勢靈活操作,。新股上市次日，“兩日交易計劃”即執(zhí)行完畢,，如果需要繼續(xù)交易,，則制定“三日交易計劃”或“五日交易計劃”。