摘要：為規(guī)范股票期權(quán)試點(diǎn)業(yè)務(wù),，根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《股票期權(quán)交易試點(diǎn)管理辦法》及其他有關(guān)規(guī)定,，上海證券交易所制定了《上海證券交易所股票期權(quán)試點(diǎn)交易規(guī)則》并于今日發(fā)布。
北京時(shí)間1月9日來(lái)自上交所網(wǎng)站消息,，為規(guī)范股票期權(quán)試點(diǎn)業(yè)務(wù),，根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《股票期權(quán)交易試點(diǎn)管理辦法》及其他有關(guān)規(guī)定,，上海證券交易所制定了《上海證券交易所股票期權(quán)試點(diǎn)交易規(guī)則》并于今日發(fā)布。以下為全文：
上海證券交易所股票期權(quán)試點(diǎn)交易規(guī)則
第一章 總則
第一條
為了規(guī)范股票期權(quán)交易試點(diǎn)業(yè)務(wù),，維護(hù)期權(quán)交易正常秩序,，保護(hù)投資者合法權(quán)益和社會(huì)公眾利益，促進(jìn)市場(chǎng)功能發(fā)揮,，根據(jù)《證券法》,、《期貨交易管理?xiàng)l例》、《股票期權(quán)交易試點(diǎn)管理辦法》等法律法規(guī),、規(guī)章以及《上海證券交易所章程》等規(guī)定,，制定本規(guī)則。
第二條
股票期權(quán)合約（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“期權(quán)或者期權(quán)合約”）在上海證券交易所（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本所”）的上市,、交易,、行權(quán)及風(fēng)險(xiǎn)控制等事宜，適用本規(guī)則,；本規(guī)則未作規(guī)定的,，適用本所其他有關(guān)規(guī)定。
本規(guī)則所稱(chēng)期權(quán)合約,，是指本所統(tǒng)一制定的,、規(guī)定買(mǎi)方可以在將來(lái)特定時(shí)間以特定價(jià)格買(mǎi)入或者賣(mài)出約定股票或者跟蹤股票指數(shù)的交易型開(kāi)放式指數(shù)基金（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“交易所交易基金”）等標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。
第三條
本所根據(jù)公開(kāi),、公平,、公正和誠(chéng)實(shí)信用的原則組織期權(quán)交易，并對(duì)與本所市場(chǎng)期權(quán)交易有關(guān)的業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行自律監(jiān)管,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者以及其他期權(quán)交易參與者應(yīng)當(dāng)遵守本規(guī)則及本所其他相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則，接受本所對(duì)其期權(quán)業(yè)務(wù)的監(jiān)督管理,。
第四條
在本所上市交易的期權(quán)合約的結(jié)算事宜,，由中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中國(guó)結(jié)算”）辦理,。
第二章 期權(quán)合約
第五條
在本所上市交易的股票、交易所交易基金以及經(jīng)中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中國(guó)證監(jiān)會(huì)”）批準(zhǔn)的其他證券品種,，可以作為期權(quán)合約的標(biāo)的物（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“合約標(biāo)的”）,。
第六條
股票被選擇作為合約標(biāo)的時(shí)，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：
�,。ㄒ唬⿲儆诒舅嫉娜谫Y融券標(biāo)的證券,；
（二）上市時(shí)間不少于6個(gè)月,；
�,。ㄈ┳罱�6個(gè)月的日均波動(dòng)幅度不超過(guò)基準(zhǔn)指數(shù)日均波動(dòng)幅度的三倍；
�,。ㄋ模┳罱�6個(gè)月的日均持股賬戶數(shù)不低于4000戶,；
（五）本所規(guī)定的其他條件,。
第七條
交易所交易基金被選擇作為合約標(biāo)的時(shí),，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：
（一）屬于本所公布的融資融券標(biāo)的證券,；
�,。ǘ┗鸪闪r(shí)間不少于6個(gè)月；
�,。ㄈ┳罱�6個(gè)月的日均持有賬戶數(shù)不低于4000戶,；
（四）本所規(guī)定的其他條件,。
第八條
期權(quán)合約條款主要包括合約簡(jiǎn)稱(chēng)、合約編碼,、交易代碼,、合約標(biāo)的、合約類(lèi)型,、到期月份,、合約單位、行權(quán)價(jià)格,、行權(quán)方式,、交割方式等。
根據(jù)市場(chǎng)需要,，本所可以對(duì)期權(quán)合約條款進(jìn)行調(diào)整,。
第九條
期權(quán)合約的到期日為到期月份的第四個(gè)星期三，該日為國(guó)家法定節(jié)假日,、本所休市日的,，順延至下一個(gè)交易日,。
期權(quán)合約的最后交易日和行權(quán)日，同其到期日,；到期日提前或者順延的,，最后交易日和行權(quán)日隨之調(diào)整。本規(guī)則另有規(guī)定的除外,。
第三章
上市與掛牌
第十條
本所根據(jù)選定的合約標(biāo)的,，確定在本所上市的期權(quán)合約品種，并按照不同合約類(lèi)型,、到期月份及行權(quán)價(jià)格,，掛牌相應(yīng)數(shù)量的期權(quán)合約。
第十一條
當(dāng)月期權(quán)合約到期后,，本所持續(xù)加掛新到期月份的合約,。
合約標(biāo)的價(jià)格發(fā)生變化，導(dǎo)致已掛牌合約中的虛值合約或者實(shí)值合約數(shù)量不足時(shí),，本所于下一交易日依據(jù)行權(quán)價(jià)格間距,，依序加掛新行權(quán)價(jià)格的合約。
第十二條
合約標(biāo)的發(fā)生除權(quán),、除息的,，本所在除權(quán)、除息當(dāng)日,，對(duì)該合約標(biāo)的所有未到期合約的合約單位,、行權(quán)價(jià)格進(jìn)行調(diào)整，并對(duì)除權(quán),、除息后的合約標(biāo)的重新掛牌新的期權(quán)合約,。
第十三條
合約標(biāo)的除權(quán)、除息的,，期權(quán)合約的合約單位,、行權(quán)價(jià)格按照下列公式進(jìn)行調(diào)整：
新合約單位＝[原合約單位×（1+流通股份實(shí)際變動(dòng)比例）×除權(quán)(息)前一日合約標(biāo)的收盤(pán)價(jià)]/[（除權(quán)(息)前一日合約標(biāo)的收盤(pán)價(jià)格-現(xiàn)金紅利）+配股價(jià)格×流通股份實(shí)際變動(dòng)比例]
新行權(quán)價(jià)格＝原行權(quán)價(jià)格×原合約單位/新合約單位
調(diào)整后的合約單位，按照四舍五入的原則取整數(shù),；調(diào)整后的行權(quán)價(jià)格,，按照四舍五入的原則取小數(shù)，合約標(biāo)的為股票的,，保留兩位小數(shù),，合約標(biāo)的為交易所交易基金的，保留3位小數(shù),。
第十四條
期權(quán)合約的合約單位,、行權(quán)價(jià)格發(fā)生調(diào)整的，交易代碼及合約簡(jiǎn)稱(chēng)同時(shí)調(diào)整，交易與結(jié)算按照調(diào)整后的合約條款進(jìn)行,。
期權(quán)合約發(fā)生上述調(diào)整后,，如出現(xiàn)該合約的持倉(cāng)數(shù)量日終為零的情形，本所于下一交易日對(duì)該合約予以摘牌,。
第十五條
股票,、交易所交易基金被本所調(diào)出合約標(biāo)的范圍的，本所不再對(duì)其加掛新合約,。
因合約標(biāo)的除權(quán),、除息而發(fā)生調(diào)整的合約，不再對(duì)其加掛新到期月份與行權(quán)價(jià)格的合約,。
第十六條
合約標(biāo)的被暫停上市,、終止上市的，本所同時(shí)對(duì)該合約品種作出終止上市決定,，不再加掛新合約,。
第十七條 期權(quán)合約到期后，即予摘牌,。
第四章
交易
第一節(jié) 一般規(guī)定
第十八條
本所為期權(quán)交易提供交易場(chǎng)所及設(shè)施,。
本所期權(quán)交易日為每周一至周五。國(guó)家法定節(jié)假日和本所公告的休市日,，本所市場(chǎng)休市,。
第十九條
期權(quán)合約的交易時(shí)間為每個(gè)交易日9:15至9:25、9:30至11:30,、13：00至15:00,。其中，9:15至9:25為開(kāi)盤(pán)集合競(jìng)價(jià)時(shí)間,，14:57-15:00為收盤(pán)集合競(jìng)價(jià)時(shí)間,，其余時(shí)段為連續(xù)競(jìng)價(jià)時(shí)間，本規(guī)則另有規(guī)定的除外,。
交易時(shí)間內(nèi)因故停市,，交易時(shí)間不作順延。
第二十條
符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的開(kāi)展股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)相關(guān)條件的本所會(huì)員及本所認(rèn)可的其他股票期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)（以下統(tǒng)稱(chēng)“期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)”）,，可以申請(qǐng)成為本所股票期權(quán)交易參與人（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“交易參與人”），通過(guò)在本所開(kāi)設(shè)的參與者交易業(yè)務(wù)單元（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“交易單元”）進(jìn)行期權(quán)交易,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)開(kāi)展期權(quán)自營(yíng)及經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù),，應(yīng)當(dāng)分別開(kāi)設(shè)相應(yīng)的交易單元，自營(yíng)與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的交易單元不得聯(lián)通或者混用,。
交易單元的開(kāi)設(shè),、使用與管理，參照?qǐng)?zhí)行《上海證券交易所參與者交易業(yè)務(wù)單元實(shí)施細(xì)則》以及本所其他有關(guān)規(guī)定,。
第二十一條
申請(qǐng)成為交易參與人的,，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：
�,。ㄒ唬┓现袊�(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的開(kāi)展股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的相關(guān)條件；
�,。ǘ┚哂蟹蠌氖鹿善逼跈�(quán)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)相關(guān)要求的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所,、設(shè)施、專(zhuān)業(yè)人員以及業(yè)務(wù)制度,；
�,。ㄈ┕善逼跈�(quán)業(yè)務(wù)技術(shù)系統(tǒng)達(dá)到本所規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)；
�,。ㄋ模┍舅蟮钠渌麠l件,。
第二十二條
申請(qǐng)成為交易參與人，應(yīng)當(dāng)向本所提交下列書(shū)面文件：
�,。ㄒ唬┙�(jīng)法定代表人簽字并加蓋單位公章的申請(qǐng)書(shū),；
（二）加蓋單位公章的企業(yè)法人營(yíng)業(yè)執(zhí)照,、組織機(jī)構(gòu)代碼證副本復(fù)印件,；
（三）符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的開(kāi)展股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)相關(guān)條件的證明文件,；
�,。ㄋ模┕善逼跈�(quán)業(yè)務(wù)方案、內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制與管理制度,、投資者適當(dāng)性管理制度等文本,；
（五）負(fù)責(zé)股票期權(quán)業(yè)務(wù)的高級(jí)管理人員與相關(guān)業(yè)務(wù)人員名單及資格證明文件,；
�,。┍舅筇峤坏钠渌募�
申請(qǐng)文件齊備并符合要求的,，本所予以受理并于10個(gè)交易日內(nèi)作出是否同意的決定,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)不再符合本所規(guī)定的資格條件或者中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的，本所可以終止其交易參與人資格,。
第二十三條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)持續(xù)符合本所對(duì)業(yè)務(wù)運(yùn)作,、風(fēng)險(xiǎn)管理、技術(shù)系統(tǒng)等方面提出的要求,。
第二十四條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)自行使用或者向其客戶提供可以通過(guò)計(jì)算機(jī)程序?qū)崿F(xiàn)自動(dòng)下單或者快速下單等功能的交易軟件的,，應(yīng)當(dāng)在使用或者提供相關(guān)軟件的5個(gè)交易日前向本所備案。
投資者使用可以通過(guò)計(jì)算機(jī)程序?qū)崿F(xiàn)自動(dòng)下單或者快速下單等功能的交易軟件的,，應(yīng)當(dāng)在使用相關(guān)軟件的5個(gè)交易日前告知期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),，并由期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)向本所備案。
第二十五條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)通過(guò)交易單元向本所發(fā)送申報(bào)指令，并按本規(guī)則達(dá)成交易,，交易結(jié)果及其他交易記錄由本所發(fā)送至期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)規(guī)定妥善保管委托和申報(bào)記錄。
第二十六條
投資者參與本所市場(chǎng)期權(quán)交易,，應(yīng)當(dāng)與期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)簽署期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同,，成為該期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的客戶（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“客戶”）。
第二十七條
投資者必須通過(guò)事先委托的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)參與本所市場(chǎng)期權(quán)交易,。
投資者在期權(quán)交易中委托的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),，應(yīng)當(dāng)與其對(duì)應(yīng)的證券賬戶指定交易的經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)一致。
第二十八條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)從事期權(quán)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù),，接受客戶委托,，以自己的名義為客戶進(jìn)行期權(quán)交易，交易結(jié)果由客戶承擔(dān),。
第二十九條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)接受客戶的委托后,，應(yīng)當(dāng)按照其委托內(nèi)容向本所申報(bào)，并承擔(dān)相應(yīng)的交易,、結(jié)算責(zé)任,。
第三十條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在柜臺(tái)交易系統(tǒng)中設(shè)置前端控制，對(duì)客戶的每筆委托申報(bào)所涉及的資金,、期權(quán)合約,、合約標(biāo)的、價(jià)格,、開(kāi)倉(cāng)額度及持倉(cāng)限額等內(nèi)容進(jìn)行核查,，確保客戶委托申報(bào)符合本規(guī)則及本所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定,，不得出現(xiàn)客戶資金不足,、占用以及持倉(cāng)超限等情形。
第三十一條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照與客戶約定的方式,，在當(dāng)日及時(shí)將結(jié)算結(jié)果通知客戶,。客戶應(yīng)當(dāng)及時(shí)查詢(xún)并妥善處理自己的持倉(cāng),。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)于每個(gè)交易日日終,，向本所報(bào)備當(dāng)日客戶資金信息以及本所要求的其他信息。
第三十二條
期權(quán)做市商對(duì)本所掛牌交易的期權(quán)合約提供雙邊持續(xù)報(bào)價(jià),、雙邊回應(yīng)報(bào)價(jià)等服務(wù),，并享有交易費(fèi)用減免、激勵(lì)等權(quán)利,。
期權(quán)做市商的做市資格、權(quán)利、義務(wù)以及考核等事宜,，由本所另行規(guī)定,。
第二節(jié)
投資者適當(dāng)性管理
第三十三條
期權(quán)交易實(shí)行投資者適當(dāng)性制度。參與本所期權(quán)交易的投資者,，應(yīng)當(dāng)符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)和本所規(guī)定的適當(dāng)性標(biāo)準(zhǔn),，個(gè)人投資者還應(yīng)當(dāng)通過(guò)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)組織的期權(quán)投資者適當(dāng)性綜合評(píng)估。
投資者適當(dāng)性管理的具體事宜由本所另行規(guī)定,。
第三十四條
上市公司及其董事,、監(jiān)事、高級(jí)管理人員,、持有上市公司股份5%以上的股東及其一致行動(dòng)人,，不得買(mǎi)賣(mài)以該上市公司股票為合約標(biāo)的的期權(quán)合約。
第三十五條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)參與期權(quán)交易的投資者進(jìn)行適當(dāng)性管理,，建立投資者資質(zhì)審查制度,，測(cè)試投資者的期權(quán)基礎(chǔ)知識(shí)，審慎評(píng)估投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力,。對(duì)不符合條件的投資者,，不得接受其為客戶。
前款規(guī)定的資質(zhì)審查內(nèi)容,，包括但不限于投資者的資信狀況,、投資經(jīng)驗(yàn)、風(fēng)險(xiǎn)承受能力等情況,。
投資者資質(zhì)審查結(jié)果,，應(yīng)當(dāng)以紙面或電子形式記載、留存,。
第三十六條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)客戶適當(dāng)性綜合評(píng)估的結(jié)果,，對(duì)個(gè)人投資者參與期權(quán)交易的權(quán)限進(jìn)行分級(jí)管理。滿足規(guī)定條件的投資者,，可在對(duì)應(yīng)級(jí)別的權(quán)限范圍內(nèi)從事期權(quán)交易,。
分級(jí)管理的具體事宜，由本所另行規(guī)定,。
第三十七條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)與客戶簽署期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同前,，應(yīng)當(dāng)向客戶全面介紹期權(quán)法律法規(guī)、業(yè)務(wù)規(guī)則和產(chǎn)品特征,，充分揭示可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn),，并要求其簽署風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)。投資者未簽署風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)的,期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)不得為其辦理開(kāi)戶事宜,。
第三十八條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)持續(xù)向客戶進(jìn)行期權(quán)交易管理和風(fēng)險(xiǎn)教育,，及時(shí)了解客戶期權(quán)交易的盈虧,、費(fèi)用及資金收付等情況。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)明確提示投資者如實(shí)提供并及時(shí)更新資料信息,。投資者資料信息發(fā)生重大變化的,，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)重新評(píng)估其風(fēng)險(xiǎn)承受能力。
第三十九條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)承擔(dān)投資者投訴處理的首要責(zé)任,，建立客戶糾紛處理機(jī)制并公開(kāi)處理流程和辦理情況,，明確承擔(dān)此項(xiàng)職責(zé)的部門(mén)和崗位，負(fù)責(zé)處理客戶投訴等事項(xiàng),。
第四十條
投資者參與期權(quán)交易,，應(yīng)當(dāng)遵守風(fēng)險(xiǎn)自負(fù)原則，審慎決策,，自愿參與期權(quán)交易并依法獨(dú)立承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn),，不得以不符合投資者適當(dāng)性標(biāo)準(zhǔn)為由，拒絕承擔(dān)期權(quán)交易結(jié)果及履約責(zé)任,。
第三節(jié)
委托與申報(bào)
第四十一條
投資者參與期權(quán)交易,，應(yīng)當(dāng)向期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)申請(qǐng)開(kāi)立衍生品合約賬戶（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“合約賬戶”）和保證金賬戶。
投資者申請(qǐng)開(kāi)立合約賬戶,，應(yīng)當(dāng)具有本所市場(chǎng)證券賬戶,，合約賬戶注冊(cè)信息應(yīng)當(dāng)與證券賬戶注冊(cè)信息一致。投資者合約賬戶未完成銷(xiāo)戶的,，不得辦理對(duì)應(yīng)證券賬戶的轉(zhuǎn)指定或者銷(xiāo)戶業(yè)務(wù),。
中國(guó)結(jié)算根據(jù)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)報(bào)送的賬戶開(kāi)立信息，統(tǒng)一配發(fā)合約賬戶號(hào)碼,。
第四十二條
投資者可以通過(guò)書(shū)面或電話,、自助終端、互聯(lián)網(wǎng)等自助委托方式,，委托期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)買(mǎi)賣(mài)期權(quán)合約,。
第四十三條 投資者的委托指令包括下列內(nèi)容：
（一）合約賬戶號(hào)碼,；
�,。ǘ┖霞s交易代碼；
�,。ㄈ┵I(mǎi)賣(mài)類(lèi)型,；
（四）委托數(shù)量,；
�,。ㄎ澹┪蓄�(lèi)型與價(jià)格；
�,。┍舅捌跈�(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)要求的其他內(nèi)容,。
前款第（三）項(xiàng)所稱(chēng)買(mǎi)賣(mài)類(lèi)型,，包括買(mǎi)入開(kāi)倉(cāng)、買(mǎi)入平倉(cāng),、賣(mài)出開(kāi)倉(cāng),、賣(mài)出平倉(cāng)、備兌開(kāi)倉(cāng)以及備兌平倉(cāng)等,。
前款第（五）項(xiàng)所稱(chēng)委托類(lèi)型，包括普通限價(jià)委托,、市價(jià)剩余轉(zhuǎn)限價(jià)委托,、市價(jià)剩余撤銷(xiāo)委托、全額即時(shí)限價(jià)委托,、全額即時(shí)市價(jià)委托等,。
第四十四條
期權(quán)買(mǎi)方應(yīng)當(dāng)支付權(quán)利金；期權(quán)賣(mài)方收取權(quán)利金,，并應(yīng)當(dāng)根據(jù)本所及中國(guó)結(jié)算的規(guī)定交納保證金,。
第四十五條
投資者進(jìn)行買(mǎi)入平倉(cāng)委托的，須持有相應(yīng)義務(wù)倉(cāng),。買(mǎi)入平倉(cāng)的委托數(shù)量超過(guò)所持有的義務(wù)倉(cāng)的,，該筆委托無(wú)效。
第四十六條
投資者進(jìn)行賣(mài)出平倉(cāng)委托的,，須持有相應(yīng)權(quán)利倉(cāng),。賣(mài)出平倉(cāng)的委托數(shù)量超過(guò)所持有的權(quán)利倉(cāng)的，該筆委托無(wú)效,。
第四十七條
投資者進(jìn)行備兌開(kāi)倉(cāng)的,，應(yīng)當(dāng)先提交合約標(biāo)的備兌鎖定指令，將其證券賬戶中的合約標(biāo)的提交為用于備兌開(kāi)倉(cāng)的證券（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“備兌備用證券”）,。
本所實(shí)時(shí)鎖定相應(yīng)數(shù)量的備兌備用證券,，鎖定后的備兌備用證券不得賣(mài)出，僅可用于備兌開(kāi)倉(cāng)或者解除備兌鎖定,，本所,、中國(guó)結(jié)算另有規(guī)定的除外。
有限售條件的流通股不得被指定為備兌備用證券,。
第四十八條
當(dāng)日買(mǎi)入的合約標(biāo)的,，當(dāng)日可以用于備兌鎖定，本所,、中國(guó)結(jié)算另有規(guī)定的除外,。
當(dāng)日鎖定的備兌備用證券，當(dāng)日未用于備兌開(kāi)倉(cāng)的,，當(dāng)日日終自動(dòng)解除鎖定,。
第四十九條
備兌開(kāi)倉(cāng)時(shí)備兌備用證券數(shù)量不足的,，該備兌開(kāi)倉(cāng)指令無(wú)效。
中國(guó)結(jié)算于每日日終根據(jù)投資者備兌開(kāi)倉(cāng)的持倉(cāng)情況,，對(duì)投資者證券賬戶中相應(yīng)數(shù)量的合約標(biāo)的進(jìn)行備兌交割鎖定,。
合約標(biāo)的發(fā)生除權(quán)、除息導(dǎo)致期權(quán)合約單位調(diào)整的,，按照調(diào)整后的合約單位計(jì)算該合約對(duì)應(yīng)的備兌證券數(shù)量,。
第五十條
備兌開(kāi)倉(cāng)的合約進(jìn)行平倉(cāng)后，當(dāng)日可以提交備兌備用證券解除鎖定指令,；當(dāng)日未提交的,，于當(dāng)日日終自動(dòng)解除鎖定。
本所接受備兌備用證券鎖定與解除鎖定的時(shí)間為每個(gè)交易日9:15至9:25,、9:30至11:30,、13:00至15:00。
第五十一條
當(dāng)日解除鎖定的備兌備用證券當(dāng)日可以賣(mài)出,，但當(dāng)日買(mǎi)入的合約標(biāo)的,、當(dāng)日備兌鎖定后又解除鎖定的除外。
當(dāng)日買(mǎi)入的合約標(biāo)的,，當(dāng)日備兌鎖定后又解除鎖定的,，當(dāng)日可以用于交易所交易基金的申購(gòu)或者贖回，但不得賣(mài)出,；當(dāng)日申購(gòu)的交易所交易基金,，當(dāng)日備兌鎖定后又解除鎖定的，當(dāng)日可以賣(mài)出,，但不得贖回,。
實(shí)行日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易的合約標(biāo)的，不受前款規(guī)定限制,。
第五十二條
本所于每日日終,，對(duì)同一合約賬戶持有的同一期權(quán)合約的權(quán)利倉(cāng)和義務(wù)倉(cāng)進(jìn)行自動(dòng)對(duì)沖，本所另有規(guī)定的除外,。
投資者同時(shí)持有備兌開(kāi)倉(cāng)與保證金開(kāi)倉(cāng)的義務(wù)倉(cāng)的,，優(yōu)先對(duì)沖保證金開(kāi)倉(cāng)的義務(wù)倉(cāng)。
第五十三條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照客戶委托的時(shí)間先后順序,，及時(shí)向本所申報(bào),。
第五十四條
本所在本規(guī)則規(guī)定的交易時(shí)間內(nèi)，接受期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的交易申報(bào),。交易申報(bào)經(jīng)本所確認(rèn)后生效,。當(dāng)日申報(bào)當(dāng)日有效。
每個(gè)交易日9:20至9:25的開(kāi)盤(pán)集合競(jìng)價(jià)階段,，以及14:59至15:00的收盤(pán)集合競(jìng)價(jià)階段,，本所不接受撤單申報(bào),；其他接受交易申報(bào)的時(shí)間內(nèi)，未成交申報(bào)可以撤銷(xiāo),，撤銷(xiāo)指令經(jīng)本所確認(rèn)方為有效,。
第五十五條
本所接受交易參與人的下列限價(jià)申報(bào)和市價(jià)申報(bào)指令：
（一）普通限價(jià)申報(bào),；
�,。ǘ┦袃r(jià)剩余轉(zhuǎn)限價(jià)申報(bào)；
�,。ㄈ┦袃r(jià)剩余撤銷(xiāo)申報(bào),；
（四）全額即時(shí)限價(jià)申報(bào),；
（五）全額即時(shí)市價(jià)申報(bào),；
�,。┍舅�(guī)定的其他申報(bào)類(lèi)型。
本規(guī)則規(guī)定的各集合競(jìng)價(jià)階段,，本所僅接受普通限價(jià)申報(bào)及撤單申報(bào),，本規(guī)則規(guī)定不接受撤單申報(bào)的集合競(jìng)價(jià)時(shí)段除外。
第五十六條
限價(jià)申報(bào)指令包括申報(bào)類(lèi)型,、合約賬戶號(hào)碼,、營(yíng)業(yè)部代碼、期權(quán)合約編碼,、買(mǎi)賣(mài)方向,、數(shù)量、價(jià)格等內(nèi)容,。
市價(jià)申報(bào)指令包括申報(bào)類(lèi)型,、合約賬戶號(hào)碼、營(yíng)業(yè)部代碼,、期權(quán)合約編碼,、買(mǎi)賣(mài)方向、數(shù)量等內(nèi)容,。
申報(bào)指令按本所規(guī)定的格式傳送,。本所認(rèn)為必要時(shí)，可以調(diào)整申報(bào)的內(nèi)容及方式,。
第五十七條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)委托中國(guó)結(jié)算將暫不交付給客戶的證券劃入或者劃出其證券處置賬戶的,，應(yīng)當(dāng)通過(guò)本所向中國(guó)結(jié)算提交劃入或者劃出證券處置賬戶申報(bào)。
劃入,、劃出證券處置賬戶申報(bào)指令包括投資者證券賬戶號(hào)碼,、合約標(biāo)的代碼,、合約標(biāo)的數(shù)量、合約標(biāo)的處理類(lèi)別等內(nèi)容,。
本所接受劃入證券處置賬戶申報(bào)的時(shí)間為每個(gè)行權(quán)交收日的9:15至9:25,、9:30至11:30、13:00至15:30,；接受劃出證券處置賬戶申報(bào)的時(shí)間為每個(gè)交易日的9:15至9:25,、9:30至11:30、13:00至15:30,。
第五十八條
期權(quán)合約的交易單位為張,。
期權(quán)交易的申報(bào)數(shù)量為1張或者其整數(shù)倍，限價(jià)申報(bào)的單筆申報(bào)最大數(shù)量為10張,，市價(jià)申報(bào)的單筆申報(bào)最大數(shù)量為5張,。
根據(jù)市場(chǎng)需要，本所可以調(diào)整單筆買(mǎi)賣(mài)申報(bào)的最小和最大數(shù)量,。
第五十九條
合約標(biāo)的為股票的,，期權(quán)交易的委托、申報(bào)及成交價(jià)格為每股股票對(duì)應(yīng)的權(quán)利金金額,，申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單位為0.001元人民幣,；合約標(biāo)的為交易所交易基金的，期權(quán)交易的委托,、申報(bào)及成交價(jià)格為每份交易所交易基金對(duì)應(yīng)的權(quán)利金金額,，申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單位為0.0001元人民幣。
根據(jù)市場(chǎng)需要,，本所可以調(diào)整申報(bào)價(jià)格的最小變動(dòng)單位,。
第六十條
期權(quán)交易實(shí)行價(jià)格漲跌停制度，申報(bào)價(jià)格超過(guò)漲跌停價(jià)格的申報(bào)無(wú)效,。
第六十一條
期權(quán)合約漲跌停價(jià)格的計(jì)算公式為：
合約漲跌停價(jià)格=合約前結(jié)算價(jià)格±最大漲跌幅
認(rèn)購(gòu)期權(quán)最大漲幅=max｛合約標(biāo)的前收盤(pán)價(jià)×0.5％,，min
[（2×合約標(biāo)的前收盤(pán)價(jià)－行權(quán)價(jià)格），合約標(biāo)的前收盤(pán)價(jià)]×10％｝
認(rèn)購(gòu)期權(quán)最大跌幅=合約標(biāo)的前收盤(pán)價(jià)×10％
認(rèn)沽期權(quán)最大漲幅=max｛行權(quán)價(jià)格×0.5％,，min
[（2×行權(quán)價(jià)格－合約標(biāo)的前收盤(pán)價(jià)）,，合約標(biāo)的前收盤(pán)價(jià)]×10％｝
認(rèn)沽期權(quán)最大跌幅=合約標(biāo)的前收盤(pán)價(jià)×10％
根據(jù)市場(chǎng)需要，本所可以調(diào)整期權(quán)合約漲跌停價(jià)格計(jì)算公式的參數(shù),。
第六十二條
根據(jù)前條規(guī)定計(jì)算出的合約漲跌幅,，按照四舍五入原則取最小價(jià)格變動(dòng)單位的整數(shù)倍。
計(jì)算出的合約跌停價(jià)格低于最小價(jià)格變動(dòng)單位的,，合約跌停價(jià)格為最小價(jià)格變動(dòng)單位,。
計(jì)算出的最大漲跌幅低于或者等于最小價(jià)格變動(dòng)單位的，最大漲跌幅為最小價(jià)格變動(dòng)單位。
期權(quán)合約的最后交易日,，合約價(jià)格不設(shè)跌幅限制,。
第六十三條
本所于每個(gè)交易日開(kāi)盤(pán)前，公布期權(quán)合約當(dāng)日的漲跌停價(jià)格,。
第四節(jié) 競(jìng)價(jià)與成交
第六十四條
期權(quán)競(jìng)價(jià)交易采用集合競(jìng)價(jià)和連續(xù)競(jìng)價(jià)兩種方式,。
集合競(jìng)價(jià)是指在規(guī)定時(shí)間內(nèi)接受的買(mǎi)賣(mài)申報(bào)一次性集中撮合的競(jìng)價(jià)方式。
連續(xù)競(jìng)價(jià)是指對(duì)買(mǎi)賣(mài)申報(bào)逐筆連續(xù)撮合的競(jìng)價(jià)方式,。
第六十五條
期權(quán)競(jìng)價(jià)交易按價(jià)格優(yōu)先,、時(shí)間優(yōu)先的原則撮合成交。
價(jià)格優(yōu)先的原則為：較高價(jià)格買(mǎi)入申報(bào)優(yōu)先于較低價(jià)格買(mǎi)入申報(bào),，較低價(jià)格賣(mài)出申報(bào)優(yōu)先于較高價(jià)格賣(mài)出申報(bào),。
時(shí)間優(yōu)先的原則為：買(mǎi)賣(mài)方向、價(jià)格相同的,，先接受的申報(bào)優(yōu)先于后接受的申報(bào),。
第六十六條
連續(xù)競(jìng)價(jià)交易時(shí)段，以漲跌停價(jià)格進(jìn)行的申報(bào),，按照平倉(cāng)優(yōu)先,、時(shí)間優(yōu)先的原則撮合成交。
平倉(cāng)優(yōu)先的原則為：以漲停價(jià)格進(jìn)行的申報(bào),，買(mǎi)入平倉(cāng)（含備兌平倉(cāng)）申報(bào)優(yōu)先于買(mǎi)入開(kāi)倉(cāng)申報(bào)；以跌停價(jià)格進(jìn)行的申報(bào),，賣(mài)出平倉(cāng)申報(bào)優(yōu)先于賣(mài)出開(kāi)倉(cāng)申報(bào),。
第六十七條
集合競(jìng)價(jià)時(shí)，成交價(jià)格的確定原則依次為：
�,。ㄒ唬┛蓪�(shí)現(xiàn)最大成交量的價(jià)格,；
（二）高于該價(jià)格的買(mǎi)入申報(bào)與低于該價(jià)格的賣(mài)出申報(bào)全部成交的價(jià)格,；
�,。ㄈ┡c該價(jià)格相同的買(mǎi)方或賣(mài)方至少有一方全部成交的價(jià)格；
�,。ㄋ模┯袃蓚�(gè)以上申報(bào)價(jià)格符合上述條件的,，以在該價(jià)格以上的買(mǎi)入申報(bào)累計(jì)數(shù)量與在該價(jià)格以下的賣(mài)出申報(bào)累計(jì)數(shù)量之差最小的申報(bào)價(jià)格為成交價(jià)格；
�,。ㄎ澹┤杂袃蓚�(gè)以上申報(bào)價(jià)格符合上述條件的,，以最接近前結(jié)算價(jià)格的申報(bào)價(jià)格為成交價(jià)格；
�,。┤杂袃蓚�(gè)申報(bào)價(jià)格符合上述條件的,，以其中間價(jià)為成交價(jià)格。
集合競(jìng)價(jià)的所有交易以同一價(jià)格成交。
第六十八條
連續(xù)競(jìng)價(jià)時(shí),，成交價(jià)格的確定原則為：
�,。ㄒ唬┳罡哔I(mǎi)入申報(bào)價(jià)格與最低賣(mài)出申報(bào)價(jià)格相同，以該價(jià)格為成交價(jià)格,；
�,。ǘ┵I(mǎi)入申報(bào)價(jià)格高于即時(shí)揭示的最低賣(mài)出申報(bào)價(jià)格的，以即時(shí)揭示的最低賣(mài)出申報(bào)價(jià)格為成交價(jià)格,；
�,。ㄈ┵u(mài)出申報(bào)價(jià)格低于即時(shí)揭示的最高買(mǎi)入申報(bào)價(jià)格的，以即時(shí)揭示的最高買(mǎi)入申報(bào)價(jià)格為成交價(jià)格,。
第六十九條
買(mǎi)賣(mài)申報(bào)經(jīng)本所撮合成交后,，交易即告成立，依照本規(guī)則達(dá)成的交易于成立時(shí)生效,，買(mǎi)賣(mài)雙方必須承認(rèn)交易結(jié)果,，履行結(jié)算義務(wù)，本規(guī)則另有規(guī)定的除外,。
依照本規(guī)則達(dá)成的交易,，其成交結(jié)果以本所記錄的成交數(shù)據(jù)為準(zhǔn)。
第五節(jié) 停復(fù)牌,、熔斷及其他事項(xiàng)
第七十條
期權(quán)合約的開(kāi)盤(pán)價(jià)為當(dāng)日該合約的第一筆成交價(jià)格,。開(kāi)盤(pán)價(jià)通過(guò)集合競(jìng)價(jià)方式產(chǎn)生，不能產(chǎn)生開(kāi)盤(pán)價(jià)的,，以連續(xù)競(jìng)價(jià)方式產(chǎn)生,。
期權(quán)合約的收盤(pán)價(jià)為當(dāng)日該合約的最后一筆成交價(jià)格，當(dāng)日無(wú)成交的,，以上一交易日收盤(pán)價(jià)為當(dāng)日收盤(pán)價(jià),。期權(quán)合約掛牌首日無(wú)成交的，以本所公布的開(kāi)盤(pán)參考價(jià)作為當(dāng)日收盤(pán)價(jià),。
第七十一條
本所在每個(gè)交易日收盤(pán)后向市場(chǎng)公布期權(quán)合約的結(jié)算價(jià)格,，作為計(jì)算期權(quán)合約每日日終維持保證金、下一交易日開(kāi)倉(cāng)保證金,、漲跌停價(jià)格等數(shù)據(jù)的基準(zhǔn),。
第七十二條
期權(quán)合約的結(jié)算價(jià)格為該合約當(dāng)日收盤(pán)集合競(jìng)價(jià)的成交價(jià)格。當(dāng)日收盤(pán)集合競(jìng)價(jià)未形成成交價(jià)格或者成交價(jià)格明顯不合理的,，由本所另行計(jì)算該合約的結(jié)算價(jià)格,，具體事宜由本所及中國(guó)結(jié)算另行規(guī)定。
期權(quán)合約最后交易日為實(shí)值合約的,，本所根據(jù)合約標(biāo)的當(dāng)日收盤(pán)價(jià)格和該合約行權(quán)價(jià)格,，計(jì)算該合約的結(jié)算價(jià)格,；期權(quán)合約最后交易日為虛值或者平值合約的，結(jié)算價(jià)格為0,。
本所及中國(guó)結(jié)算可以根據(jù)市場(chǎng)情況,，對(duì)結(jié)算價(jià)格的計(jì)算方法進(jìn)行調(diào)整。
第七十三條
期權(quán)合約掛牌首日,，以本所公布的開(kāi)盤(pán)參考價(jià)作為合約前結(jié)算價(jià)格,。
合約標(biāo)的出現(xiàn)除權(quán)、除息的,，合約前結(jié)算價(jià)格按照以下公式進(jìn)行調(diào)整：新合約前結(jié)算價(jià)格=原合約前結(jié)算價(jià)格×原合約單位/新合約單位,。
第七十四條
期權(quán)合約存續(xù)期間，合約標(biāo)的停牌的,，期權(quán)合約相應(yīng)停牌,。合約標(biāo)的復(fù)牌的,，期權(quán)合約同時(shí)復(fù)牌,，本規(guī)則另有規(guī)定的除外,。
第七十五條
期權(quán)合約在本所開(kāi)市期間停牌的,，停牌前的申報(bào)參加當(dāng)日該合約復(fù)牌后的交易,。
期權(quán)合約停牌期間,，可以繼續(xù)申報(bào),，也可以撤銷(xiāo)申報(bào)。復(fù)牌時(shí)對(duì)已接受的申報(bào)按照集合競(jìng)價(jià)成交價(jià)格的確定原則進(jìn)行撮合。
第七十六條
期權(quán)交易實(shí)行熔斷制度。
連續(xù)競(jìng)價(jià)交易期間,，合約盤(pán)中交易價(jià)格較最近參考價(jià)格上漲,、下跌達(dá)到或者超過(guò)50%，且價(jià)格漲跌絕對(duì)值達(dá)到或者超過(guò)該合約最小報(bào)價(jià)單位5倍的，該合約進(jìn)入3分鐘的集合競(jìng)價(jià)交易階段。集合競(jìng)價(jià)交易結(jié)束后,，合約繼續(xù)進(jìn)行連續(xù)競(jìng)價(jià)交易。
根據(jù)市場(chǎng)需要,，本所可以調(diào)整期權(quán)交易的熔斷標(biāo)準(zhǔn),。
第七十七條
前條規(guī)定的最近參考價(jià)格,，是指期權(quán)合約在最近一次集合競(jìng)價(jià)階段產(chǎn)生的成交價(jià)格,。
開(kāi)盤(pán)集合競(jìng)價(jià)階段未產(chǎn)生成交價(jià)格的,，以期權(quán)合約前結(jié)算價(jià)格作為最近參考價(jià)格,。
盤(pán)中集合競(jìng)價(jià)階段未產(chǎn)生成交價(jià)格的,，以進(jìn)入該集合競(jìng)價(jià)階段前的最后一筆成交價(jià)格作為最近參考價(jià)格,。
第七十八條
期權(quán)交易達(dá)到熔斷標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)入集合競(jìng)價(jià)的，市價(jià)剩余轉(zhuǎn)限價(jià)申報(bào)中尚未成交的部分,，按本方申報(bào)最新成交價(jià)格轉(zhuǎn)為限價(jià)申報(bào),，進(jìn)入集合競(jìng)價(jià)。
全額即時(shí)限價(jià)申報(bào)以及全額即時(shí)市價(jià)申報(bào)如果全部成交將導(dǎo)致期權(quán)交易達(dá)到熔斷標(biāo)準(zhǔn)的,，則該申報(bào)為無(wú)效申報(bào),。
第七十九條
期權(quán)交易在11:27至11:30之間達(dá)到熔斷標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)入集合競(jìng)價(jià)的，在11:30前未完成的集合競(jìng)價(jià)階段，延續(xù)至13:00后的交易時(shí)段繼續(xù)進(jìn)行。
期權(quán)交易達(dá)到熔斷標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)入集合競(jìng)價(jià)階段時(shí)，該集合競(jìng)價(jià)階段的最后1分鐘內(nèi),，本所不接受撤單申報(bào),；期權(quán)交易在14:54至14:57之間達(dá)到熔斷標(biāo)準(zhǔn)的，直接進(jìn)入收盤(pán)集合競(jìng)價(jià)階段，收盤(pán)前1分鐘內(nèi)不接受撤單申報(bào)。
期權(quán)交易達(dá)到熔斷標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)入集合競(jìng)價(jià)階段時(shí),，合約標(biāo)的停牌的,，期權(quán)交易相應(yīng)停牌,；合約復(fù)牌時(shí),，已接受的申報(bào)按照集合競(jìng)價(jià)成交價(jià)格的確定原則進(jìn)行撮合，此后合約進(jìn)入連續(xù)競(jìng)價(jià)交易,。
第六節(jié)
交易異常情況處置
第八十條
因不可抗力,、意外事件、技術(shù)故障,、重大差錯(cuò)或者市場(chǎng)操縱等原因,，導(dǎo)致或者可能導(dǎo)致部分或者全部期權(quán)交易不能正常進(jìn)行，或者因合約標(biāo)的連續(xù)漲跌停等原因?qū)е禄蛘呖赡軐?dǎo)致期權(quán)市場(chǎng)出現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)的,，本所可以按照規(guī)定的權(quán)限與程序采取下列風(fēng)險(xiǎn)控制措施,，并立即報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)：
（一）暫時(shí)停止交易,；
�,。ǘ┡R時(shí)停市；
�,。ㄈ┱{(diào)整保證金標(biāo)準(zhǔn),；
（四）調(diào)整合約漲跌停價(jià)格；
�,。ㄎ澹┱{(diào)整合約結(jié)算價(jià)格,；
（六）調(diào)整合約到期日及行權(quán)交割方式,；
�,。ㄆ撸└霞s條款；
�,。ò耍┱{(diào)整期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)或者投資者的持倉(cāng)限額；
�,。ň牛┫拗破跈�(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)或者投資者的期權(quán)交易,；
（十）要求期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)或者投資者平倉(cāng),；
�,。ㄊ唬⿵�(qiáng)行平倉(cāng)；
�,。ㄊ┤∠灰�,；
（十三）其他風(fēng)險(xiǎn)控制措施,。
股票期權(quán)交易出現(xiàn)前款規(guī)定的異常情況,，以及本所采取相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)控制措施的，本所及時(shí)向市場(chǎng)公告,。
第八十一條
發(fā)生下列情形之一的,，本所可以采取暫時(shí)停止交易措施：
（一）期權(quán)交易價(jià)格出現(xiàn)重大異常波動(dòng),；
�,。ǘ┢跈�(quán)交易或者合約標(biāo)的交易涉嫌存在違法違規(guī)行為，對(duì)期權(quán)交易秩序可能產(chǎn)生嚴(yán)重影響,；
�,。ㄈ┍舅J(rèn)定的其他異常情形。
暫停及恢復(fù)交易的時(shí)間由本所決定,，并予以公告,。
第八十二條
暫時(shí)停止交易、臨時(shí)停市以及限制期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)或者投資者期權(quán)交易的原因消除后,，本所恢復(fù)交易,，并向市場(chǎng)公告。
除本所認(rèn)定的特殊情況外,，暫時(shí)停止交易或臨時(shí)停市后當(dāng)日恢復(fù)交易的,，暫時(shí)停止交易或臨時(shí)停市前已經(jīng)接受的申報(bào)有效，恢復(fù)交易時(shí)對(duì)已接受的申報(bào)按照集合競(jìng)價(jià)成交價(jià)格的確定原則進(jìn)行撮合。
第八十三條
因不可抗力,、意外事件,、技術(shù)故障或者重大差錯(cuò)等原因，導(dǎo)致期權(quán)合約條款,、結(jié)算價(jià)格,、漲跌停價(jià)格、行權(quán)現(xiàn)金結(jié)算價(jià)格,、開(kāi)倉(cāng)保證金標(biāo)準(zhǔn)以及與期權(quán)交易相關(guān)的其他重要數(shù)據(jù)發(fā)生錯(cuò)誤時(shí),，本所可以對(duì)相關(guān)條款或者數(shù)據(jù)進(jìn)行調(diào)整，并向市場(chǎng)公告,。
第八十四條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者因不可抗力、意外事件,、技術(shù)故障或者重大差錯(cuò)等原因?qū)е伦陨斫灰桩惓�,，影響或可能影響期�?quán)市場(chǎng)正常交易的，應(yīng)當(dāng)立即采取有效控制措施,，并立即向本所報(bào)告,。
本所可以對(duì)出現(xiàn)上述情形的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)、投資者進(jìn)行核查,，并及時(shí)向市場(chǎng)公告,。
第八十五條
因合約標(biāo)的市場(chǎng)或者期權(quán)市場(chǎng)發(fā)生不可抗力、意外事件,、技術(shù)故障以及重大差錯(cuò),，導(dǎo)致期權(quán)交易結(jié)果出現(xiàn)重大異常，按此交易結(jié)果進(jìn)行結(jié)算將對(duì)期權(quán)交易正常秩序和市場(chǎng)公平造成重大影響的,，本所可以采取取消交易等措施,，并向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)告。
違反本規(guī)則,，嚴(yán)重破壞期權(quán)市場(chǎng)正常運(yùn)行的交易,，本所可以宣布取消，由此造成的損失由違規(guī)交易者承擔(dān),。
第八十六條
本所設(shè)立期權(quán)交易取消審核委員會(huì),，對(duì)取消交易事宜作出獨(dú)立和專(zhuān)業(yè)判斷并形成審核意見(jiàn)。
本所根據(jù)期權(quán)交易取消審核委員會(huì)的審核意見(jiàn),，作出是否取消交易的決定,，并向市場(chǎng)公告,。
第八十七條
期權(quán)交易出現(xiàn)異常情況以及本所采取風(fēng)險(xiǎn)控制措施的,，本所不承擔(dān)責(zé)任,。
第七節(jié) 交易信息
第八十八條
本所發(fā)布期權(quán)交易即時(shí)行情、延時(shí)行情以及公開(kāi)信息等交易信息,。
第八十九條
本所市場(chǎng)產(chǎn)生的期權(quán)交易信息歸本所所有,。未經(jīng)本所許可，任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人不得使用,、加工,、經(jīng)營(yíng)和傳播。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)接收,、使用,、展示和傳播本所期權(quán)交易即時(shí)行情，應(yīng)當(dāng)與本所或者本所授權(quán)機(jī)構(gòu)簽署書(shū)面協(xié)議,。
第九十條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在其營(yíng)業(yè)場(chǎng)所展示本所期權(quán)交易即時(shí)行情,。
第九十一條
集合競(jìng)價(jià)期間的即時(shí)行情內(nèi)容包括：合約編碼,、前結(jié)算價(jià)格、虛擬集合競(jìng)價(jià)參考價(jià)格,、虛擬匹配量和虛擬未匹配量。
合約停牌期間,，不揭示集合競(jìng)價(jià)參考價(jià),、匹配量和未匹配量。
第九十二條
連續(xù)競(jìng)價(jià)期間的即時(shí)行情內(nèi)容包括：期權(quán)合約編碼,、前結(jié)算價(jià)格,、最新成交價(jià)格、當(dāng)日最高成交價(jià)格,、當(dāng)日最低成交價(jià)格,、當(dāng)日累計(jì)成交數(shù)量、當(dāng)日累計(jì)成交金額,、總持倉(cāng)量,、實(shí)時(shí)最高5個(gè)買(mǎi)入申報(bào)價(jià)格和數(shù)量、實(shí)時(shí)最低5個(gè)賣(mài)出申報(bào)價(jià)格和數(shù)量,。
第九十三條
本所于每日收盤(pán)后,，向市場(chǎng)公告未到期合約的下列交易信息：
（一）按照認(rèn)購(gòu)期權(quán)和認(rèn)沽期權(quán),，分別統(tǒng)計(jì)的總成交量最大的前3個(gè)合約品種,，以及對(duì)應(yīng)的成交量（自營(yíng)與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)合并計(jì)算）最大的前5家期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)；
�,。ǘ┌凑照J(rèn)購(gòu)期權(quán)和認(rèn)沽期權(quán),，分別統(tǒng)計(jì)的總持倉(cāng)量最大的前3個(gè)合約品種，以及對(duì)應(yīng)的持倉(cāng)量（自營(yíng)與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)合并計(jì)算）最大的前5家期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),；
�,。ㄈ┍舅J(rèn)為需要公布的其他信息。
第九十四條
對(duì)于以股票作為合約標(biāo)的的單個(gè)合約品種,，投資者持有的合并計(jì)算的認(rèn)購(gòu)期權(quán)權(quán)利倉(cāng)與認(rèn)沽期權(quán)義務(wù)倉(cāng),，或者合并計(jì)算的認(rèn)購(gòu)期權(quán)義務(wù)倉(cāng)與認(rèn)沽期權(quán)權(quán)利倉(cāng)對(duì)應(yīng)的合約標(biāo)的數(shù)量，達(dá)到或者超過(guò)上市公司已發(fā)行股份的5%,、以及其后累計(jì)變動(dòng)達(dá)到或者超過(guò)上市公司已發(fā)行股份的5%時(shí),，本所向市場(chǎng)公布下列信息：
（一）投資者姓名或者名稱(chēng),；
�,。ǘ┧婕暗钠跈�(quán)合約簡(jiǎn)稱(chēng)；
�,。ㄈ┩顿Y者對(duì)該合約品種的持倉(cāng)數(shù)量及其對(duì)應(yīng)的合約標(biāo)的數(shù)量,，以及占上市公司已發(fā)行股份的比例；
�,。ㄋ模┍舅J(rèn)為應(yīng)當(dāng)公布的其他信息,。
第九十五條
期權(quán)合約停牌時(shí)，本所發(fā)布的行情中包括該合約的信息,；期權(quán)合約摘牌后,，本所不再發(fā)布該合約的信息。
第九十六條
期權(quán)合約到期的,，本所于行權(quán)日收盤(pán)后向市場(chǎng)公布期權(quán)合約的行權(quán)統(tǒng)計(jì)信息,。
行權(quán)統(tǒng)計(jì)信息包括單個(gè)合約品種的認(rèn)購(gòu)期權(quán)行權(quán)申報(bào)數(shù)量以及認(rèn)沽期權(quán)行權(quán)申報(bào)數(shù)量等內(nèi)容。
第九十七條
根據(jù)市場(chǎng)需要,，本所可以調(diào)整期權(quán)交易即時(shí)行情,、期權(quán)交易公開(kāi)信息的發(fā)布方式和內(nèi)容,。
第五章 行權(quán)
第九十八條
期權(quán)買(mǎi)方可以決定在合約規(guī)定期間內(nèi)是否行權(quán)。買(mǎi)方?jīng)Q定行權(quán)的,，可以特定價(jià)格買(mǎi)入或者賣(mài)出相應(yīng)數(shù)量的合約標(biāo)的,。
期權(quán)賣(mài)方應(yīng)當(dāng)按照本所及中國(guó)結(jié)算的規(guī)定履行相應(yīng)義務(wù)。
第九十九條
期權(quán)買(mǎi)方行權(quán)的,，應(yīng)當(dāng)委托期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)通過(guò)本所申報(bào),。
第一百條
期權(quán)買(mǎi)方行權(quán)的，應(yīng)當(dāng)在期權(quán)合約行權(quán)日申報(bào),，本規(guī)則另有規(guī)定的除外,。
本所接受行權(quán)申報(bào)的時(shí)間，為期權(quán)合約行權(quán)日的9:15至9:25,、9:30至11:30,、13:00至15:30。
根據(jù)市場(chǎng)情況,，本所可以調(diào)整接受行權(quán)申報(bào)的時(shí)間,。
第一百零一條
期權(quán)合約行權(quán)的申報(bào)數(shù)量為1張或其整數(shù)倍。當(dāng)日多次申報(bào)行權(quán)的,，按照累計(jì)有效申報(bào)數(shù)量行權(quán),。
第一百零二條
當(dāng)日買(mǎi)入的期權(quán)合約，當(dāng)日可以行權(quán),。當(dāng)日行權(quán)申報(bào)指令,，當(dāng)日有效,，當(dāng)日可以撤銷(xiāo),。
第一百零三條
期權(quán)合約行權(quán)以給付合約標(biāo)的的方式進(jìn)行，本規(guī)則第一百一十條規(guī)定的情形除外,。
第一百零四條
投資者申報(bào)行權(quán),，應(yīng)當(dāng)確保其相應(yīng)賬戶在規(guī)定時(shí)間內(nèi)有足額合約、合約標(biāo)的或者資金,，用于行權(quán)結(jié)算,。
投資者相應(yīng)賬戶內(nèi)用于行權(quán)的合約或者合約標(biāo)的不能滿足其所有行權(quán)申報(bào)的，不足部分所對(duì)應(yīng)的行權(quán)申報(bào)無(wú)效,，本規(guī)則第一百一十條另有規(guī)定的除外,。
第一百零五條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)客戶行權(quán)的可申報(bào)數(shù)量、用于行權(quán)的合約標(biāo)的或者資金是否足額進(jìn)行前端檢查與控制,，本規(guī)則第一百一十條另有規(guī)定的除外,。
前款規(guī)定的客戶行權(quán)的可申報(bào)數(shù)量，不得超過(guò)其申報(bào)時(shí)合約賬戶內(nèi)該期權(quán)合約權(quán)利倉(cāng)持倉(cāng)超出義務(wù)倉(cāng)持倉(cāng)的數(shù)量,。
第一百零六條
本所于接受行權(quán)申報(bào)時(shí)間結(jié)束后,，將行權(quán)申報(bào)發(fā)送至中國(guó)結(jié)算,。
中國(guó)結(jié)算于當(dāng)日日終對(duì)投資者合約持倉(cāng)數(shù)量、用于行權(quán)的合約標(biāo)的等情況進(jìn)行校驗(yàn),，并按照其業(yè)務(wù)規(guī)則,，對(duì)有效的行權(quán)申報(bào)進(jìn)行行權(quán)指派。
第一百零七條
期權(quán)合約最后交易日,，期權(quán)合約發(fā)生全天停牌或者盤(pán)中臨時(shí)停牌的,，期權(quán)合約的行權(quán)申報(bào)照常進(jìn)行，期權(quán)合約最后交易日,、到期日,、行權(quán)日不作順延。
第一百零八條
期權(quán)合約最后交易日出現(xiàn)下列情形的,，期權(quán)合約最后交易日,、到期日、行權(quán)日相應(yīng)順延：
�,。ㄒ唬┢跈�(quán)合約最后交易日處于合約標(biāo)的配股股權(quán)登記日與配股繳款日后的復(fù)牌首日之間,，且合約標(biāo)的停牌的，期權(quán)合約最后交易日順延至合約標(biāo)的配股繳款日后的復(fù)牌首日,，期權(quán)合約于當(dāng)日到期并進(jìn)行行權(quán),。
（二）合約標(biāo)的將在期權(quán)合約最后交易日的次一交易日進(jìn)行除權(quán),、除息的,，期權(quán)合約最后交易日順延至合約標(biāo)的除權(quán)、除息日,，期權(quán)合約于當(dāng)日到期并進(jìn)行行權(quán),。
（三）因合約標(biāo)的被暫停上市,、終止上市,，該合約品種所有未平倉(cāng)合約提前至合約標(biāo)的被實(shí)施暫停或者終止上市前的最后交易日的前一交易日到期并行權(quán),。
�,。ㄋ模┢跈�(quán)合約最后交易日，本所對(duì)該合約采取暫時(shí)停止交易或者臨時(shí)停市措施,，且當(dāng)日未恢復(fù)交易的,，期權(quán)合約最后交易日順延至期權(quán)合約恢復(fù)交易首日，期權(quán)合約于當(dāng)日到期并進(jìn)行行權(quán),。
�,。ㄎ澹┢跈�(quán)合約最后交易日，本所對(duì)該合約當(dāng)日交易采取取消交易措施的,，期權(quán)合約最后交易日順延至次一交易日,，期權(quán)合約于當(dāng)日到期并進(jìn)行行權(quán),。
（六）本所認(rèn)為應(yīng)當(dāng)順延的其他情形,。
依據(jù)前款規(guī)定,，期權(quán)合約最后交易日、到期日,、行權(quán)日順延的,，在實(shí)際行權(quán)日之前接受的行權(quán)申報(bào)按無(wú)效申報(bào)處理。
第一百零九條
期權(quán)合約行權(quán)交收日為行權(quán)日的次一交易日,。
第一百一十條
期權(quán)合約行權(quán)中出現(xiàn)以下情形之一的,，對(duì)相應(yīng)合約按照本所公布的行權(quán)現(xiàn)金結(jié)算價(jià)格，以現(xiàn)金結(jié)算方式進(jìn)行行權(quán)交割：
�,。ㄒ唬┢跈�(quán)合約行權(quán)日遇合約標(biāo)的全天停牌,、臨時(shí)停牌直至收盤(pán)，按照本所公布的行權(quán)現(xiàn)金結(jié)算價(jià)格認(rèn)定的實(shí)值認(rèn)沽期權(quán)的行權(quán)申報(bào)因合約標(biāo)的不足未通過(guò)有效性檢查的,。
�,。ǘ┢跈�(quán)合約交收日遇合約標(biāo)的全天停牌、臨時(shí)停牌直至收盤(pán),，行權(quán)交割中應(yīng)交付合約標(biāo)的的不足部分,。
（三）出現(xiàn)本規(guī)則第八十條規(guī)定的異常情形,，或者本所認(rèn)為有必要的,。
除前款規(guī)定情形之外，對(duì)于行權(quán)交割中應(yīng)交付的合約標(biāo)的不足部分,，按照中國(guó)結(jié)算公布的價(jià)格,，以現(xiàn)金結(jié)算方式進(jìn)行行權(quán)交割。
第一百一十一條
期權(quán)合約標(biāo)的為股票的,，行權(quán)現(xiàn)金結(jié)算價(jià)格為合約標(biāo)的在最近一個(gè)交易日實(shí)際交易時(shí)段最后30分鐘內(nèi)的時(shí)間加權(quán)平均價(jià),。
合約標(biāo)的在最近一個(gè)交易日實(shí)際交易時(shí)段最后30分鐘內(nèi)無(wú)成交的,，行權(quán)現(xiàn)金結(jié)算價(jià)格為其當(dāng)日成交均價(jià),，合約標(biāo)的在最近一個(gè)交易日全天無(wú)成交的，行權(quán)現(xiàn)金結(jié)算價(jià)格為其上一交易日的收盤(pán)價(jià),。
第一百一十二條
期權(quán)合約標(biāo)的為交易所交易基金的,，行權(quán)現(xiàn)金結(jié)算價(jià)格的計(jì)算公式為：
行權(quán)現(xiàn)金結(jié)算價(jià)格=交易所交易基金前一交易日的單位凈值X（1+對(duì)應(yīng)指數(shù)當(dāng)日漲跌幅）。
前款規(guī)定的公式中,，對(duì)應(yīng)指數(shù)當(dāng)日漲幅取正值,，當(dāng)日跌幅取負(fù)值。
第一百一十三條
投資者在行權(quán)交割中出現(xiàn)應(yīng)交付的合約標(biāo)的不足,，其合約賬戶持有未到期備兌開(kāi)倉(cāng)的,，相應(yīng)備兌證券將被用于當(dāng)日的行權(quán)交割,。由此造成的備兌證券不足部分，應(yīng)于次一交易日規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時(shí)通知客戶補(bǔ)足相應(yīng)備兌證券,。
第一百一十四條
投資者出現(xiàn)行權(quán)資金交收違約、行權(quán)證券交割違約的,，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)有權(quán)按照期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同約定的標(biāo)準(zhǔn)向其收取相應(yīng)違約金,。
第一百一十五條
投資者在行權(quán)交割中出現(xiàn)應(yīng)交付的合約標(biāo)的不足，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)可以根據(jù)期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同的約定,，利用自有證券完成行權(quán)交割義務(wù),。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)按照前款規(guī)定履行行權(quán)交割義務(wù)，應(yīng)當(dāng)通過(guò)本所向中國(guó)結(jié)算提交相關(guān)履約指令,。
第一百一十六條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在合約到期日前的3個(gè)交易日內(nèi),，逐日提醒客戶妥善處理期權(quán)交易持倉(cāng)，并對(duì)提醒情況進(jìn)行記錄,。
第一百一十七條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)為客戶提供協(xié)議行權(quán)服務(wù)的,，應(yīng)當(dāng)在期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同中，詳細(xì)約定協(xié)議行權(quán)的觸發(fā)條件,、行權(quán)數(shù)量,、各自權(quán)利義務(wù)以及風(fēng)險(xiǎn)揭示內(nèi)容，并對(duì)該項(xiàng)服務(wù)的實(shí)際操作流程進(jìn)行記錄,。
第一百一十八條
期權(quán)合約行權(quán)指派及結(jié)算的具體事宜,，由中國(guó)結(jié)算按照其規(guī)定辦理。
第六章 風(fēng)險(xiǎn)控制
第一百一十九條
期權(quán)交易實(shí)行保證金制度,。
保證金用于結(jié)算和擔(dān)保期權(quán)合約履行,，包括結(jié)算準(zhǔn)備金和交易保證金。交易保證金分為開(kāi)倉(cāng)保證金和維持保證金,。
保證金應(yīng)當(dāng)以現(xiàn)金或者經(jīng)本所及中國(guó)結(jié)算認(rèn)可的證券交納,。
第一百二十條
結(jié)算準(zhǔn)備金和維持保證金按照下列要求進(jìn)行分級(jí)收取：
�,。ㄒ唬┢跈�(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)向客戶收�,。�
�,。ǘ┲袊�(guó)結(jié)算向結(jié)算參與人收取,。
結(jié)算參與人應(yīng)當(dāng)向委托其結(jié)算的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)收取保證金。
第一百二十一條
本所對(duì)每筆賣(mài)出開(kāi)倉(cāng)申報(bào)實(shí)時(shí)計(jì)算相應(yīng)的開(kāi)倉(cāng)保證金額度,，并根據(jù)結(jié)算參與人的保證金日間余額數(shù)據(jù),，對(duì)賣(mài)出開(kāi)倉(cāng)申報(bào)進(jìn)行校驗(yàn)。
第一百二十二條
保證金最低標(biāo)準(zhǔn)由本所與中國(guó)結(jié)算規(guī)定并向市場(chǎng)公告。
保證金標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整的,，在當(dāng)日結(jié)算時(shí)對(duì)未到期合約的所有義務(wù)倉(cāng)持倉(cāng)按照調(diào)整后的標(biāo)準(zhǔn)收取保證金,。
第一百二十三條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)向客戶、結(jié)算參與人向委托其結(jié)算的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)收取的保證金標(biāo)準(zhǔn),，不得低于本所,、中國(guó)結(jié)算規(guī)定的保證金最低標(biāo)準(zhǔn)，并應(yīng)當(dāng)與自有資金,、證券分開(kāi),，專(zhuān)戶存放。
委托結(jié)算參與人結(jié)算的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)向客戶收取的保證金標(biāo)準(zhǔn),，不得低于結(jié)算參與人向其收取的標(biāo)準(zhǔn),。
第一百二十四條
投資者就其合約持倉(cāng)構(gòu)建組合策略的，按照本所及中國(guó)結(jié)算規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)收取相應(yīng)保證金,。
第一百二十五條
投資者應(yīng)當(dāng)通過(guò)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)提交構(gòu)建,、解除組合策略申報(bào)。申報(bào)內(nèi)容與格式應(yīng)當(dāng)符合本所規(guī)定,。
本所接受構(gòu)建,、解除組合策略申報(bào)的時(shí)間為每個(gè)交易日9:30至11:30、13:00至15:15,。
組合策略的成分合約停牌期間,，本所接受相應(yīng)構(gòu)建、解除組合策略申報(bào),，但臨時(shí)停市的時(shí)段除外,。
第一百二十六條
結(jié)算參與人應(yīng)當(dāng)以自己名義在中國(guó)結(jié)算開(kāi)立自營(yíng)證券保證金賬戶以及客戶證券保證金賬戶（以下統(tǒng)稱(chēng)“證券保證金賬戶”），分別用于存放期權(quán)自營(yíng)及經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中以證券形式提交的保證金（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“證券保證金”）,。
證券保證金賬戶中的證券,，為結(jié)算參與人向中國(guó)結(jié)算提交的保證金，用于結(jié)算參與人期權(quán)結(jié)算和擔(dān)保期權(quán)合約的履行,。
第一百二十七條
證券保證金按照規(guī)定的折算率計(jì)算出相應(yīng)保證金額度,，與以現(xiàn)金形式提交的保證金（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“資金保證金”）額度合并計(jì)算。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)對(duì)其客戶規(guī)定的證券保證金折算率,，不得高于本所及中國(guó)結(jié)算規(guī)定的證券保證金折算率,。
第一百二十八條
本所與中國(guó)結(jié)算根據(jù)市場(chǎng)情況，確定和調(diào)整可以提交為保證金的證券范圍及相應(yīng)折算率,，并向市場(chǎng)公布,。
證券保證金具體事宜，由本所及中國(guó)結(jié)算另行規(guī)定,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在經(jīng)紀(jì)合同中，就證券保證金的提交,、管理和處置等事宜,，作出具體約定,。
第一百二十九條
投資者應(yīng)當(dāng)通過(guò)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)向本所提交證券保證金轉(zhuǎn)入、轉(zhuǎn)出等申報(bào),；期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)可以提交證券保證金賣(mài)出申報(bào),，以處置相應(yīng)證券保證金。
本所接受前述申報(bào)的時(shí)間為每個(gè)交易日9:30至11:30,、13:00至15:00,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)投資者提出的證券保證金轉(zhuǎn)入、轉(zhuǎn)出等指令進(jìn)行前端控制,，對(duì)不符合相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則以及期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同的申報(bào),，應(yīng)當(dāng)予以拒絕。
第一百三十條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守客戶保證金安全存管的有關(guān)規(guī)定,，妥善管理客戶保證金,，履行相應(yīng)信息報(bào)送義務(wù)，不得挪用,、串用和變相占用客戶保證金,。
證券公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)有關(guān)規(guī)定向中國(guó)證券投資者保護(hù)基金有限責(zé)任公司、本所以及中國(guó)結(jié)算報(bào)送客戶保證金安全存管相關(guān)信息,。
期貨公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)有關(guān)規(guī)定向中國(guó)期貨保證金監(jiān)控中心,、本所以及中國(guó)結(jié)算報(bào)送客戶保證金安全存管相關(guān)信息。
第一百三十一條
期權(quán)交易實(shí)行持倉(cāng)限額制度,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者對(duì)單個(gè)合約品種的權(quán)利倉(cāng)持倉(cāng)數(shù)量、總持倉(cāng)數(shù)量,、單日買(mǎi)入開(kāi)倉(cāng)數(shù)量,，以及個(gè)人投資者持有的權(quán)利倉(cāng)對(duì)應(yīng)的總成交金額，均不得超過(guò)本所規(guī)定的額度,。
第一百三十二條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者的持倉(cāng)限額由本所制定和調(diào)整，并向市場(chǎng)公告,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者因進(jìn)行套期保值交易、經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù),、做市業(yè)務(wù)等需要提高持倉(cāng)限額的,，應(yīng)當(dāng)向本所提出申請(qǐng)，并按照申請(qǐng)用途使用本所核定的額度,，具體事宜由本所另行規(guī)定,。
第一百三十三條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)、投資者對(duì)單個(gè)合約品種的權(quán)利倉(cāng)持倉(cāng)數(shù)量、總持倉(cāng)數(shù)量以及單日買(mǎi)入開(kāi)倉(cāng)數(shù)量達(dá)到或者超過(guò)本所規(guī)定的持倉(cāng)限額,，或者個(gè)人投資者持有的權(quán)利倉(cāng)對(duì)應(yīng)的總成交金額達(dá)到或者超過(guò)規(guī)定額度的,，不得再進(jìn)行相應(yīng)的開(kāi)倉(cāng)交易。
第一百三十四條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)其客戶的持倉(cāng)數(shù)量進(jìn)行前端控制,。對(duì)持倉(cāng)超出限額的客戶,，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)不得接受該客戶新的開(kāi)倉(cāng)委托，并應(yīng)當(dāng)立即通知其在規(guī)定時(shí)間內(nèi)對(duì)超限部分自行平倉(cāng),。
第一百三十五條
本所可以根據(jù)合約交易情況以及市場(chǎng)條件,，對(duì)達(dá)到規(guī)定情形的合約品種或者期權(quán)合約采取限制開(kāi)倉(cāng)措施。
第一百三十六條
期權(quán)交易實(shí)行大戶持倉(cāng)報(bào)告制度,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者被本所要求報(bào)告持倉(cāng)情況的，應(yīng)當(dāng)在規(guī)定時(shí)間內(nèi)向本所報(bào)告,�,？蛻粑窗匆髨�(bào)告的，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)向本所報(bào)告該客戶持倉(cāng)情況,。
第一百三十七條
期權(quán)交易實(shí)行強(qiáng)行平倉(cāng)制度,。
第一百三十八條
結(jié)算參與人結(jié)算準(zhǔn)備金余額小于零且未能在規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足或自行平倉(cāng)，或者備兌證券數(shù)量不足且未能在規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足或者自行平倉(cāng)的,，中國(guó)結(jié)算將對(duì)其實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng),。
中國(guó)結(jié)算實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng)的，委托本所執(zhí)行,。
第一百三十九條
投資者合約賬戶持倉(cāng)數(shù)量超出本所規(guī)定的持倉(cāng)限額,，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)未及時(shí)根據(jù)經(jīng)紀(jì)合同約定或者本所要求對(duì)其實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng)的，本所可以對(duì)該投資者實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng),。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)合約賬戶持倉(cāng)數(shù)量超出本所規(guī)定的持倉(cāng)限額,，未在本所規(guī)定時(shí)間內(nèi)對(duì)超限部分自行平倉(cāng)，本所可以對(duì)其實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng),。
因本所采取風(fēng)險(xiǎn)控制措施等原因降低市場(chǎng)主體持倉(cāng)限額,、期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)根據(jù)經(jīng)紀(jì)合同約定對(duì)客戶的持倉(cāng)限額作出調(diào)整或者期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)、投資者申請(qǐng)的持倉(cāng)額度到期導(dǎo)致其持倉(cāng)超限的,，本所不對(duì)其超出持倉(cāng)限額的部分實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng),。
第一百四十條
期權(quán)交易出現(xiàn)本規(guī)則第八十條規(guī)定的異常情形，導(dǎo)致或者可能導(dǎo)致期權(quán)市場(chǎng)出現(xiàn)重大交易風(fēng)險(xiǎn)時(shí),，本所可以決定實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng),。
期權(quán)交易出現(xiàn)本規(guī)則第八十條規(guī)定的異常情形，導(dǎo)致或者可能導(dǎo)致期權(quán)市場(chǎng)出現(xiàn)重大結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)時(shí),，中國(guó)結(jié)算可以決定實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng),，并委托本所執(zhí)行,。
第一百四十一條
客戶保證金不足或者備兌證券不足且未能在期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足或自行平倉(cāng)，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)其實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng),。
客戶持倉(cāng)數(shù)量超過(guò)期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同規(guī)定的持倉(cāng)限額,，未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)對(duì)超限部分自行平倉(cāng)的,，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同的約定,，對(duì)其實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng)，但因本所采取風(fēng)險(xiǎn)控制措施等原因降低市場(chǎng)主體持倉(cāng)限額,、期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)根據(jù)經(jīng)紀(jì)合同約定對(duì)客戶的持倉(cāng)限額作出調(diào)整或者客戶申請(qǐng)的持倉(cāng)額度到期導(dǎo)致其持倉(cāng)超限的除外,。
第一百四十二條
強(qiáng)行平倉(cāng)的盈虧和相關(guān)費(fèi)用由直接責(zé)任人或者相關(guān)主體自行承擔(dān)。
第一百四十三條
強(qiáng)行平倉(cāng)的具體事宜,，由本所及中國(guó)結(jié)算另行規(guī)定,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同中與客戶約定強(qiáng)行平倉(cāng)的具體事項(xiàng)。
第一百四十四條
期權(quán)交易實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)警示制度,。本所可以單獨(dú)或者同時(shí)采取要求期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)和投資者報(bào)告情況,、談話提醒、書(shū)面風(fēng)險(xiǎn)警示和發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)警示公告等措施,。
本所對(duì)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者采取前述風(fēng)險(xiǎn)警示措施的，可以同時(shí)對(duì)其采取本規(guī)則第八十條規(guī)定的風(fēng)險(xiǎn)控制措施,。
第一百四十五條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者存在違法違規(guī)行為并且對(duì)市場(chǎng)產(chǎn)生或者可能產(chǎn)生重大影響的，本所可以對(duì)其采取本規(guī)則第八十條規(guī)定的風(fēng)險(xiǎn)控制措施,。
第一百四十六條
期權(quán)交易風(fēng)險(xiǎn)控制的具體事宜,，由本所及中國(guó)結(jié)算另行規(guī)定。
第七章 交易監(jiān)管
第一百四十七條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)從事期權(quán)業(yè)務(wù)活動(dòng),，應(yīng)當(dāng)遵守法律,、法規(guī)、規(guī)章以及本所業(yè)務(wù)規(guī)則,，誠(chéng)實(shí)守信,，規(guī)范運(yùn)作，接受本所自律監(jiān)管,。
投資者參與期權(quán)交易,，應(yīng)當(dāng)遵守法律、法規(guī),、規(guī)章以及本所業(yè)務(wù)規(guī)則,，接受本所自律監(jiān)管以及期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)對(duì)其交易行為的合法合規(guī)性管理。
第一百四十八條
禁止內(nèi)幕信息知情人員利用期權(quán)市場(chǎng)內(nèi)幕信息,、合約標(biāo)的市場(chǎng)內(nèi)幕信息以及其他非公開(kāi)信息從事期權(quán)交易活動(dòng),。
第一百四十九條
禁止任何人操縱期權(quán)交易價(jià)格或交易量,，或者通過(guò)操縱合約標(biāo)的交易價(jià)格或交易量影響期權(quán)交易價(jià)格或者交易量。
第一百五十條
本所對(duì)下列異常交易行為予以重點(diǎn)監(jiān)控：
�,。ㄒ唬┥嫦觾�(nèi)幕交易,、操縱市場(chǎng)等違法違規(guī)行為；
�,。ǘ┢跈�(quán)交易的時(shí)間,、數(shù)量、方式等受到法律,、法規(guī),、規(guī)章以及本所業(yè)務(wù)規(guī)則限制的行為；
�,。ㄈ┮宰约簽榻灰讓�(duì)象,，大量或者多次進(jìn)行自買(mǎi)自賣(mài)；
�,。ㄋ模┪�,、授權(quán)給同一機(jī)構(gòu)或者同一個(gè)人代為從事交易的投資者之間，大量或多次進(jìn)行互為對(duì)手方交易,；
�,。ㄎ澹┛赡軐�(duì)期權(quán)合約或者其合約標(biāo)的交易價(jià)格產(chǎn)生重大影響的信息披露前，大量或持續(xù)買(mǎi)入或者賣(mài)出期權(quán)合約,；
�,。﹩蝹�(gè)或兩個(gè)以上涉嫌關(guān)聯(lián)的合約賬戶，大筆申報(bào),、連續(xù)申報(bào),、密集申報(bào)或申報(bào)價(jià)格明顯偏離該期權(quán)合約行情揭示的最新成交價(jià)格；
�,。ㄆ撸╊l繁申報(bào)和頻繁撤銷(xiāo)申報(bào),，或大額申報(bào)后撤銷(xiāo)申報(bào)，以影響期權(quán)合約或合約標(biāo)的交易價(jià)格或者誤導(dǎo)其他投資者,；
�,。ò耍┰谕粌r(jià)位或者相近價(jià)位大量或者頻繁進(jìn)行交易；
�,。ň牛┐罅炕蛘哳l繁進(jìn)行高買(mǎi)低賣(mài)交易,；
（十）通過(guò)計(jì)算機(jī)程序自動(dòng)下單,、快速下單,，可能?chē)?yán)重影響本所交易系統(tǒng)安全或者正常交易秩序；
�,。ㄊ唬┰趦r(jià)格敏感期內(nèi),，通過(guò)異常申報(bào)影響相關(guān)期權(quán)合約或其合約標(biāo)的的交易價(jià)格,；
（十二）
進(jìn)行與自身公開(kāi)發(fā)布的投資分析,、預(yù)測(cè)或建議相背離的期權(quán)交易,；
（十三）編造,、傳播,、散布虛假信息，影響期權(quán)合約或合約標(biāo)的交易價(jià)格或者誤導(dǎo)其他投資者,；
�,。ㄊ模⿲�(dǎo)致期權(quán)交易價(jià)格或者交易量較大波動(dòng)的金額巨大的跨市場(chǎng)或者多品種交易行為,；
�,。ㄊ澹╊l繁向期權(quán)做市商進(jìn)行詢(xún)價(jià)，但實(shí)際成交量明顯低于其詢(xún)價(jià)數(shù)量,；
�,。ㄊ┢跈�(quán)做市商將指定用于做市的合約賬戶用于非做市業(yè)務(wù)用途；
�,。ㄊ撸┍舅J(rèn)為需要重點(diǎn)監(jiān)控的其他異常交易行為,。
第一百五十一條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立有效的期權(quán)交易和資金監(jiān)控系統(tǒng)，關(guān)注客戶的交易行為,，做好前端控制,，防范客戶在交易中可能出現(xiàn)的異常交易行為。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)發(fā)現(xiàn)客戶在期權(quán)交易過(guò)程中出現(xiàn)本規(guī)則第一百五十條所列異常交易行為之一的,，應(yīng)當(dāng)及時(shí)提醒和制止,，并及時(shí)向本所報(bào)告。制止無(wú)效的,，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)可以采取提高保證金,、限制開(kāi)倉(cāng)、拒絕客戶委托或者終止委托關(guān)系等措施,。
第一百五十二條
本所履行監(jiān)督管理職責(zé)時(shí),，可以行使下列職權(quán)：
（一）針對(duì)期權(quán)交易中的異常交易行為進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)或者非現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查,；
�,。ǘ┎殚啞�(fù)制與期權(quán)交易有關(guān)的信息,、資料,；
（三）對(duì)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者,、期權(quán)保證金存管銀行以及期權(quán)市場(chǎng)其他參與者等進(jìn)行調(diào)查,、取證；
�,。ㄋ模┮笃跈�(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu),、投資者、期權(quán)保證金存管銀行以及期權(quán)市場(chǎng)其他參與者對(duì)被調(diào)查事項(xiàng)做出陳述,、解釋,、說(shuō)明；
�,。ㄎ澹┞�(lián)合其他證券,、期貨交易所等機(jī)構(gòu)進(jìn)行調(diào)查；
�,。┞男凶月晒芾砺氊�(zé)所必需的其他職權(quán),。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)、投資者,、期權(quán)保證金存管銀行以及市場(chǎng)其他參與者應(yīng)當(dāng)予以配合,。
第一百五十三條
本所在現(xiàn)場(chǎng)或非現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查中，可以要求相關(guān)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)及其營(yíng)業(yè)部,、投資者及時(shí),、準(zhǔn)確、完整地提供下列文件和資料：
�,。ㄒ唬┩顿Y者的開(kāi)戶資料,；
（二）投資者的委托交易資料,；
�,。ㄈ┩顿Y者合約賬戶或資金賬戶的實(shí)際控制人和實(shí)際操作人情況、資金來(lái)源以及相關(guān)賬戶關(guān)聯(lián)關(guān)系的說(shuō)明等,；
�,。ㄋ模┩顿Y者對(duì)相關(guān)交易情況的解釋說(shuō)明；
�,。ㄎ澹┢渌嘘P(guān)資料,。
第一百五十四條
本所可以視異常交易行為情節(jié)輕重，對(duì)相關(guān)行為主體單處或者并處以下監(jiān)管措施：
�,。ㄒ唬┛陬^警示,；
（二）書(shū)面警示,；
�,。ㄈ┍O(jiān)管談話；
�,。ㄋ模⿲⒑霞s賬戶列入監(jiān)管關(guān)注賬戶,；
�,。ㄎ澹┮笸顿Y者提交合規(guī)交易承諾書(shū)；
�,。┍P(pán)中暫停合約賬戶當(dāng)日交易,；
（七）本所規(guī)定的其他監(jiān)管措施,。
第一百五十五條
對(duì)情節(jié)嚴(yán)重的異常交易行為,，本所可以對(duì)相關(guān)行為主體單處或者并處以下紀(jì)律處分：
（一）限制合約賬戶交易,；
�,。ǘ┱J(rèn)定合約賬戶持有人為不合格投資者；
�,。ㄈ┍舅�(guī)定的其他紀(jì)律處分,。
對(duì)前款第（一）、（二）項(xiàng)措施有異議的,，可以自接到相關(guān)處分執(zhí)行通知之日起15個(gè)交易日內(nèi),，向本所提出復(fù)核申請(qǐng)。復(fù)核期間相關(guān)措施不停止執(zhí)行,。
對(duì)涉嫌違反法律、法規(guī),、規(guī)章的異常交易行為,，本所提請(qǐng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。
第一百五十六條
本所對(duì)存在異常交易行為的投資者所采取的有關(guān)監(jiān)管措施,，通過(guò)其所在期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)實(shí)施,。期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時(shí)告知客戶本所的相關(guān)監(jiān)管信息和書(shū)面決定。
第一百五十七條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)有下列情形之一的,，本所可以采取相應(yīng)監(jiān)管措施或者紀(jì)律處分：
�,。ㄒ唬┪窗凑毡舅嚓P(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則履行期權(quán)投資者適當(dāng)性管理義務(wù)的；
�,。ǘ┪窗凑毡舅嚓P(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則進(jìn)行客戶交易行為管理和前端控制,；
（三）未建立和執(zhí)行有效的期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)管理制度,、內(nèi)部控制制度,；
（四）未按照客戶保證金安全存管的規(guī)定妥善管理客戶保證金,、報(bào)送相關(guān)信息,；
（五）挪用或者變相挪用客戶保證金,；
�,。┪醇皶r(shí),、準(zhǔn)確地向客戶傳達(dá)、送達(dá)本所有關(guān)監(jiān)管信息或者書(shū)面決定,；
�,。ㄆ撸┪窗凑毡舅⒅袊�(guó)結(jié)算的要求對(duì)客戶實(shí)施強(qiáng)行平倉(cāng),；
�,。ò耍┪床扇∮行Т胧┲浦箍蛻舢惓＝灰仔袨椋�
�,。ň牛┛v容,、誘導(dǎo)、協(xié)助客戶進(jìn)行異常交易,；
�,。ㄊ┪窗凑毡舅髮�(duì)涉嫌違法違規(guī)行為協(xié)助調(diào)查或者存在故意拖延、隱瞞和遺漏等行為,；
�,。ㄊ唬┻`反本規(guī)則及本所規(guī)定的其他情形。
第一百五十八條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)違反本規(guī)則第一百五十七規(guī)定的,，本所可視情節(jié)輕重單處或并處以下監(jiān)管措施：
�,。ㄒ唬┛陬^警示；
�,。ǘ⿻�(shū)面警示,；
（三）監(jiān)管談話,；
�,。ㄋ模┮笙奁诟恼�
�,。ㄎ澹⿻和Ｊ芾砘蛘咿k理相關(guān)業(yè)務(wù),；
（六）本所規(guī)定的其他監(jiān)管措施,。
第一百五十九條 期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)違反本規(guī)則第一百五十七條,，情節(jié)嚴(yán)重的，本所可以單處或并處以下紀(jì)律處分：
�,。ㄒ唬┩▓�(bào)批評(píng),；
（二）公開(kāi)譴責(zé),；
�,。ㄈ⿻和；蛘呦拗平灰讬�(quán)限；
�,。ㄋ模┤∠灰讌⑴c人資格,；
（五）取消會(huì)員資格,；
�,。┍舅�(guī)定的其他紀(jì)律處分。
對(duì)前款第（二）,、（三）,、（四）、（五）項(xiàng)處分有異議的,，可以自接到處分通知之日起15個(gè)交易日內(nèi)向本所申請(qǐng)復(fù)核,。復(fù)核期間相關(guān)處分不停止執(zhí)行。
第一百六十條
本所對(duì)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)及投資者實(shí)施監(jiān)管措施或者紀(jì)律處分,，按照本所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定執(zhí)行,，計(jì)入誠(chéng)信檔案。
第一百六十一條
本所可以根據(jù)中國(guó)結(jié)算的提請(qǐng),，對(duì)嚴(yán)重違反結(jié)算規(guī)則的結(jié)算參與人,，采取限制其期權(quán)自營(yíng)或者經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)等措施。
第八章 其他事項(xiàng)
第一百六十二條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)之間,、期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)與客戶之間發(fā)生交易糾紛,，相關(guān)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)記錄、核實(shí)有關(guān)情況,，以備本所查閱,。交易糾紛影響正常交易的，期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時(shí)向本所報(bào)告,。
客戶對(duì)期權(quán)交易有疑義的，相關(guān)期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)協(xié)調(diào)處理,。
第一百六十三條
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)根據(jù)本規(guī)則的規(guī)定留存相關(guān)記錄,、操作流程的，相關(guān)記錄保存期限不得少于20年,。
第一百六十四條
期權(quán)合約的交易經(jīng)手費(fèi)按張收取,。
合約標(biāo)的為股票的，交易經(jīng)手費(fèi)為每張3元,；合約標(biāo)的為交易所交易基金的,，交易經(jīng)手費(fèi)為每張2元。
期權(quán)交易的結(jié)算費(fèi)用按照中國(guó)結(jié)算規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)執(zhí)行,。
第一百六十五條
投資者應(yīng)當(dāng)按規(guī)定向期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)交納傭金,。
期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按規(guī)定向本所交納交易經(jīng)手費(fèi)及其他費(fèi)用。
第九章 附則
第一百六十六條
本規(guī)則下列用語(yǔ)具有如下含義：
（一） 日均波動(dòng)幅度,，指一段時(shí)間內(nèi)合約標(biāo)的或者基準(zhǔn)指數(shù)最高價(jià)與最低價(jià)之差對(duì)最低價(jià)的比值的日均值,。
（二）
基準(zhǔn)指數(shù),，指上證綜合指數(shù),。
（三） 合約品種,，指具有相同合約標(biāo)的的期權(quán)合約的集合,。
（四）
合約類(lèi)型,，指期權(quán)合約的權(quán)利類(lèi)型,，包括認(rèn)購(gòu)期權(quán)和認(rèn)沽期權(quán)兩種類(lèi)型。
�,。ㄎ澹�
認(rèn)購(gòu)期權(quán),，指買(mǎi)方可以在特定日期按照特定價(jià)格買(mǎi)入約定數(shù)量合約標(biāo)的的期權(quán)合約。
�,。�
認(rèn)沽期權(quán),，指買(mǎi)方可以在特定日期按照特定價(jià)格賣(mài)出約定數(shù)量合約標(biāo)的的期權(quán)合約。
�,。ㄆ撸� 期權(quán)買(mǎi)方,，指持有期權(quán)合約權(quán)利倉(cāng)的投資者。
�,。ò耍�
期權(quán)賣(mài)方,，指持有期權(quán)合約義務(wù)倉(cāng)的投資者。
�,。ň牛� 權(quán)利倉(cāng),，指期權(quán)合約買(mǎi)入開(kāi)倉(cāng)形成的持倉(cāng)。
�,。ㄊ�
義務(wù)倉(cāng),，指期權(quán)合約賣(mài)出開(kāi)倉(cāng)及備兌開(kāi)倉(cāng)形成的持倉(cāng)。
�,。ㄊ唬�
行權(quán)價(jià)格,，指期權(quán)合約規(guī)定的、在期權(quán)買(mǎi)方行權(quán)時(shí)買(mǎi)入,、賣(mài)出合約標(biāo)的的交易價(jià)格,。
（十二）
行權(quán)價(jià)格間距,，指基于同一合約標(biāo)的的期權(quán)合約相鄰兩個(gè)行權(quán)價(jià)格的差值,。
（十三）
實(shí)值合約，指行權(quán)價(jià)格低于合約標(biāo)的市場(chǎng)價(jià)格的認(rèn)購(gòu)期權(quán),，以及行權(quán)價(jià)格高于合約標(biāo)的市場(chǎng)價(jià)格的認(rèn)沽期權(quán),。
（十四）
虛值合約,，指行權(quán)價(jià)格高于合約標(biāo)的市場(chǎng)價(jià)格的認(rèn)購(gòu)期權(quán),，以及行權(quán)價(jià)格低于合約標(biāo)的市場(chǎng)價(jià)格的認(rèn)沽期權(quán)。
�,。ㄊ澹�
平值合約,，指行權(quán)價(jià)格與合約標(biāo)的市場(chǎng)價(jià)格一致的認(rèn)購(gòu)期權(quán)和認(rèn)沽期權(quán)。
�,。ㄊ� 合約單位,，指單張合約對(duì)應(yīng)的合約標(biāo)的的數(shù)量。
�,。ㄊ撸�
到期月份,，指期權(quán)合約期限屆滿的月份。
�,。ㄊ耍� 權(quán)利金,，指期權(quán)買(mǎi)方向賣(mài)方支付的用于購(gòu)買(mǎi)期權(quán)合約的對(duì)價(jià)。
�,。ㄊ牛�
結(jié)算準(zhǔn)備金,，指結(jié)算參與人存入保證金賬戶，用于期權(quán)交易結(jié)算且未被占用的保證金,。
�,。ǘ�
維持保證金，指結(jié)算參與人存入保證金賬戶,，用于擔(dān)保合約履行且已被合約占用的保證金,。
（二十一）
開(kāi)倉(cāng)保證金,，指本所對(duì)每筆賣(mài)出開(kāi)倉(cāng)申報(bào)實(shí)時(shí)計(jì)算并對(duì)有效賣(mài)出開(kāi)倉(cāng)申報(bào)實(shí)時(shí)扣減的保證金日間額度,。
（二十二）
備兌開(kāi)倉(cāng),，指投資者提前鎖定足額合約標(biāo)的作為將來(lái)行權(quán)交割所應(yīng)交付的證券，并據(jù)此賣(mài)出相應(yīng)數(shù)量的認(rèn)購(gòu)期權(quán),。
�,。ǘ�
備兌備用證券，指投資者證券賬戶中被提交用于備兌開(kāi)倉(cāng)且被本所日間鎖定的合約標(biāo)的,。
�,。ǘ模�
備兌證券，指投資者證券賬戶中已被實(shí)際用于備兌開(kāi)倉(cāng)并被中國(guó)結(jié)算進(jìn)行備兌交割鎖定的合約標(biāo)的。
�,。ǘ澹�
保證金開(kāi)倉(cāng),，指投資者使用保證金作為履約擔(dān)保，賣(mài)出認(rèn)購(gòu)期權(quán)或者認(rèn)沽期權(quán),。
�,。ǘ�
普通限價(jià)申報(bào)，指按限定的價(jià)格或低于限定的價(jià)格申報(bào)買(mǎi)入期權(quán)合約,，按限定的價(jià)格或高于限定的價(jià)格申報(bào)賣(mài)出期權(quán)合約,。普通限價(jià)申報(bào)當(dāng)日有效，未成交部分可以撤銷(xiāo),。
�,。ǘ撸�
市價(jià)剩余轉(zhuǎn)限價(jià)申報(bào)，指按市場(chǎng)可執(zhí)行的最優(yōu)價(jià)格買(mǎi)賣(mài)期權(quán)合約,，未成交部分按本方申報(bào)最新成交價(jià)格轉(zhuǎn)為普通限價(jià)申報(bào),；如該申報(bào)無(wú)成交的，按本方最優(yōu)報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)為限價(jià)申報(bào),；如無(wú)本方申報(bào)的,，該申報(bào)撤銷(xiāo)。
�,。ǘ耍�
市價(jià)剩余撤銷(xiāo)申報(bào),，指按市場(chǎng)可執(zhí)行的最優(yōu)價(jià)格買(mǎi)賣(mài)期權(quán)合約，未成交部分自動(dòng)撤銷(xiāo),。
�,。ǘ牛�
全額即時(shí)限價(jià)申報(bào)，指按限定的價(jià)格或者優(yōu)于限定的價(jià)格買(mǎi)賣(mài)期權(quán)合約,，所申報(bào)的數(shù)量如不能立即全部成交則自動(dòng)全部撤銷(xiāo),。
（三十）
全額即時(shí)市價(jià)申報(bào),，指按市場(chǎng)可執(zhí)行的最優(yōu)價(jià)格買(mǎi)賣(mài)期權(quán)合約,，所申報(bào)的數(shù)量如不能立即全部成交則自動(dòng)全部撤銷(xiāo)。
�,。ㄈ唬�
平倉(cāng),，指投資者進(jìn)行反向交易以了結(jié)所持有的合約。
�,。ㄈ�
成交量,，指同一期權(quán)合約單邊買(mǎi)入或者賣(mài)出的成交數(shù)量。單邊買(mǎi)入成交數(shù)量是指同一期權(quán)合約買(mǎi)入開(kāi)倉(cāng),、買(mǎi)入平倉(cāng)和備兌平倉(cāng)的成交數(shù)量之和,，單邊賣(mài)出成交數(shù)量是指賣(mài)出開(kāi)倉(cāng),、賣(mài)出平倉(cāng)和備兌開(kāi)倉(cāng)的成交數(shù)量之和。
�,。ㄈ�
行權(quán)指派,，指中國(guó)結(jié)算根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)則，從持有期權(quán)合約義務(wù)倉(cāng)的合約賬戶中指定實(shí)際需要履行行權(quán)義務(wù)的特定合約賬戶,。
�,。ㄈ模�
協(xié)議行權(quán)服務(wù)，指期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)根據(jù)期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同的約定,，對(duì)客戶合約賬戶內(nèi)持有的達(dá)到約定條件的期權(quán)合約為客戶提出行權(quán)申報(bào)的服務(wù),。
第一百六十七條
本規(guī)則中所規(guī)定的時(shí)間，以本所交易主機(jī)的時(shí)間為準(zhǔn),。
第一百六十八條
本規(guī)則所稱(chēng)“以上”,、“以下”、“以?xún)?nèi)”,、“達(dá)到”均含本數(shù),，“超過(guò)”、“不滿”,、“不足”,、“低于”、“少于”均不含本數(shù),。
第一百六十九條
本規(guī)則經(jīng)本所理事會(huì)通過(guò),，報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)后生效，修改時(shí)亦同,。
第一百七十條 本規(guī)則由本所負(fù)責(zé)解釋,。
第一百七十一條
本規(guī)則自發(fā)布之日起實(shí)施。
